“Инвестиционное страхование жизни — простое описание + пример работы контракта”

Инвестиционное страхование жизни, относительно новый продукт на рынке страхования. Программа инвестиционного страхования жизни объединяет в себе стандартную страховку жизни и возможность инвестировать деньги. Добровольное инвестиционное страхование жизни — гибридный продукт страхования и  лучше заранее узнать стоимость, цену и др. информацию о нем. В этой статье  подробнее расскажу о том как работает ИСЖ, о плюсах и минусах этого вида страхования.

1.Инвестиционное страхование жизни

ИСЖ сочетает в себе страхование жизни и финансовый инструмент, позволяющий получить доход за счет инвестирования части внесенных денежных средств в различные активы. По сути, инвестиционное страхование жизни — это сочетание депозита, инвестиций и страхования жизни. Работает все так:

• вы один раз или регулярно вносите страховые премии в свой контракт,
• страховая компания делит их на 2 части большую и меньшую, гарантированную и инвестиционную.

Первая часть является защитой вложенных средств и гарантирует их возврат клиенту по истечении договора, а вторая инвестируется с целью получения дохода. В конце срока действия договора человек получает назад свои деньги, плюс возможный доход на вложенные средства. Часто программа инвестиционного страхования жизни рассчитана минимум на 3 года, но есть полисы на 5, 15 и даже 30 лет.

Страховая часть является защитной и хорошо бы знать от чего вас сможет защитить полис инвестиционного страхования. Какие риски покрывает ИСЖ лучше узнать до открытия контракта, для этого внимательно изучите условия страхования. Риски, которые покрывает полис инвестиционного страхования жизни могут быть такими:

1. Дожитие до окончания действия договора – если с застрахованным лицом ничего не случилось за время действия договора, то компания выплатит все накопленные средства и инвестиционный доход.
2. Смерть по любой причине – когда застрахованное лицо умирает, сумма, которую выплачивает компания обычно составляет 100% от суммы вложенных средств.

Инвестиционную (меньшую часть) страховая компания вкладывает в высокодоходные активы, тем самым пытается заработать доход. Инвестиции часто сильно ограничены и компания инвестирует деньги про своему усмотрению. Если к концу действия договора инвестиции окажутся удачными — вы получите высокий доход, если инвестиции окажутся убыточными, то компания выплатит гарантированную часть равную сумме первоначального взноса.

1.1 Плюсы использования страховых программ инвестиционного страхования жизни:

1. Налоговый вычет, если контракт открыт более чем на 5 лет;
2. На средства инверсированные в полис невозможно обратить взыскание;
3. Владелец полиса может указать в полисе выгодоприобретателей, в случае своего ухода из жизни;
4. Накопленные взносы не облагаются налогом, налогом облагается только прибыль от инвестиционного дохода.

Программы инвестиционного страхования жизни в России и заграницей отличаются. Зарубежные компании открывают россиянам инвестиционные планы, а российские компании — полисы инвестиционного страхования жизни. Давайте рассмотрим российский вариант полиса инвестиционного страхования жизни.

2.Особенности договора инвестиционного страхования жизни в России

Программы добровольного инвестиционного страхования жизни на российском рынке страхования представляют страховые компании, вот некоторые из них:

•  СК «СОГАЗ ЖИЗНЬ»;
•  СК «Ренессанс Жизнь»;
• «Сбербанк» и многие другие.

Условия договора инвестиционного страхования лучше читать внимательно и вдумчиво, т.к. там много специфических вопросов и непонятных слов. Лучше конечно же проконсультироваться с финансовым советником. Рассмотрим 2 главных условия договора ИСЖ в России:

1. Крупный первоначальный взнос;
2. Срок договора от 3 до 10 и более лет.

Первоначальный взнос по программе инвестиционного страхования жизни, делиться на две неравные части. Меньшая (инвестиционная) часть взноса, используется для вложения в активы на фондовом рынке – так компания инвестирует деньги, чтобы заработать прибыль. Большая (гарантийная) часть — размещается в безрисковые, консервативные инвестиционные инструменты, чтобы к концу действия договора гарантировать клиенту страховую выплату. Если активы потеряют ценность, то человек получит гарантийную часть взноса в полном объеме, но без доходности. Доход не гарантирован.

Все инвестиции внутри контракта клиент может выбрать самостоятельно из небольшого перечня предлагаемого страховой компанией. Сомнительно с моей точки зрения, т.к. естественно, никто в компании не будет изучать вашу финансовую ситуацию и применительно к ней подбирать оптимальные инвестиционные инструменты.

Допустим вы решили открыть контракт инвестиционного страхования жизни. Давайте для примера рассмотрим программу инвестиционного страхования жизни от страховой компании «СОГАЗ ЖИЗНЬ», договор инвестиционного страхования «Индекс Доверия» . Договор можно заключить на срок от 4 до 7 лет.

Здесь хочу обратить ваше внимание, что если взнос равен 50.000 на 4 года, тогда страховая защита будет равна примерно 2.4 млн рублей, что очень мало для страховой защиты. Этих денег хватит на 1-1,5 года жизни семьи в случае потери основного кормильца.

В контракте есть страховая защита от следующих рисков:

Программа позволяет выбрать 4 варианта инвестирования средств внутри контракта:

• «Эпоха технологий 2.0» — стратегия основана на индексе компаний сектора Технологий США, в индекс включены акции наиболее стабильно растущих компаний IT – сектор;
• «Лидеры Китая» — стратегия основания на инвестировании средств в 50 крупнейших китайских компаний;
•  «Новая реальность» — корзина акций 10 глобальных компаний трех секторов экономики с наилучшими перспективами после пандемии: «Фитнес и медицинские технологии», «Экономика и Технологии внутри «нашего дома» и «Корпоративная устойчивость».
• «Умные фонды» — стратегия включает шесть известных фондов с диверсифицированной наполненностью и устойчивой доходностью: долговые инструменты, акции, смешанные активы.

Такой подход к инвестированию средств очень ограничен и скорее всего составлен не для того, чтобы вы заработали, а для того, чтобы страховая компания получила хорошую прибыль. Это легко проверить — если в офисе компании никто не интересуется вашей финансовой ситуацией, целями и ресурсами, то скорее всего им все равно достигните ли вы тех целей, которые планируете.

Пример внесения 1 млн рублей в контракт инвестиционного страхования жизни.

Доходность в 269,5% за 7 лет — это пример, который никогда не станет реальностью. Такой оптимизм я видел лишь в рекламе, но никогда на фондовом рынке.

Все данные об этой программе ИСЖ, возможно найти на официальном сайте компании. При звонке на горячую линию мне дали туже информацию, что и на сайте. Для более подробной информации предложили подъехать в офис. Много обещает данная программа страхования, но ожидать больших доходов не стоит. В 2020 году по данным ЦБ доходность полисов инвестиционного страхования жизни составила:

1. 32% полисов ИСЖ — 0
2. только 17% показали доходность — 5%,
3. по остальным процентам договоров доходность не превышала — 1%.

3.Доходность ИСЖ

На первый взгляд ИСЖ выглядит идеальным продуктом для тех, кто не хочет разбираться в инвестициях, а хочет доверить это профессионалам, еще и застраховать свою жизнь. Но у ИСЖ есть ряд минусов, о которых вам стоит знать:

1. Страховая компания отдаст вам не всю прибыль с инвестиционного дохода по договору ИСЖ, а в размере «коэффициента участия», прописанного в договоре – 50%-80% доходности;
2. Инвестиции ограничены и вряд ли будут соответствовать вашим потребностям и финансовой ситуации;
3. Доход по ИСЖ не гарантирован, он может быть 100% в год, а может 10%, 1% или 0%;
4. Страховая защита по ИСЖ сокращена, страховая сумма фактически равна единовременному взносу;
5. Отсутствие досрочного расторжения договора — в некоторых программах.

Отзывов об инвестиционном страховании жизни мало, и все он крайне противоречивые. Для примера, возьмем случай из моей практики. Ко мне на консультацию обратились Ольга, 32 года и Михаил, 33 года. До консультации они заключили договор ИСЖ на 20 лет. Ежегодный страховой взнос 120.000 рублей. Задачи, которые они хотели решить с помощью полиса: накопление денежных средств на образование ребенка, создание пенсионного капитала.

Проанализировав доход от данного полиса ИСЖ с моей помощью, клиенты увидели, что в 2020 году его доходность составила 0%. Начали разбираться, вникать в суть и условия страхования и сильно удивились, когда я перевел условия страхования для них «на понятный язык».  Хотели досрочно расторгнуть договор, но страховая компания, выплачивает только часть внесенных на счет средств — об этом они не знали. В договоре прописаны допустимые изъятия. Допустимая сумма частичного изъятия, зависит от срока прошедшего с даты его заключения договора:

Инвестиционное страхование жизни оказалось невыгодным для данной семьи, было решено выводить капитал. Начиная со 2-го года накопительного периода, выводят 50% от внесенных страховых взносов. В год получается вывести 60.000 рублей, с 5-го периода, можно будет выводить 70% — 87.000 рублей.

Независимо от того, получила страховая компания доход с инвестиционной части или нет, она все равно останется в прибыли. Страховая компания ежегодно удерживает процент от внесенных взносов. Если деньги частично выводятся, то процент  пересматривается. Получается, что все что страховая компания заработала от инвестирования, то она и забирает.

Подведем итог. Заработать на инвестиционном страховании жизни возможно, но очень мало и при условии, что вы подойдете к выбору страховой компании со всей ответственностью и досконально изучите все нюансы страхового договора до его подписания. Инвестиционное страхование жизни, имеет ряд подводных камней и в большинстве случаев банки и СК не раскрывают до конца всей правды. Мои клиенты столкнулись с этим и потеряли крупные суммы денег. Для дальнейшего вложения капитала, пара решила рассмотреть зарубежную инвестиционную программу страхования.

4.Зарубежное инвестиционное страхование жизни – unit linked

Английский метод инвестирования достаточно похож на ИСЖ или НСЖ, но все же отличается. В контрактах unit-linked также есть подводные камни, периоды ожидания и ограничения на вывод средств. На сегодняшний день, инвестиционное страхование жизни unit linked – один из самых популярных инструментов на рынке страховых и инвестиционных услуг, но для узкого круга клиентов.

Unit-linked подходит для тех, кому важные преимущества инвестиций в оболочке страхового контракта. Страховая компания выступает как брокер, через которого можно долгосрочно инвестировать в инструменты мирового фондового рынка.  Компания выполняет распоряжения клиента о покупке или продаже тех или иных активов, а не навязывает определенные фонды, таким образом, инвестор полностью свободен в выборе и становится обладателем мощного набора финансовых инструментов.

Метод unit-linked является способом инвестирования с повышенной юридической защитой своих активов. В данном полисе нет страхования жизни, в случае смерти наследникам выплатят 100%+1%. Подробнее о программе инвестиционного страхования жизни unit linked я расскажу в следующей статье.

В заключение

К страховым программам инвестиционного страхования жизни я рекомендую относиться с высокой осторожностью. Банки и страховые компании уже научились хорошо работать «со своим клиентом». Они ловко апеллируют плюшками, вроде налогового вычета или хороших ставках доходности. Это подкупает людей и может быть роковой ошибкой. Внимательно изучайте каждый пункт договора и не подписывайте такие контракты в спешке.

Интерес к вопросам инвестиций среди населения растет, а спрос рождает предложение. Но без специальных знаний и опыта, сложно ориентироваться на рынке страхования и инвестиций, это может обернуться потерей вложенных средств. Инвестиционное страхование жизни — непрозрачный вид инвестиций, к нему остается очень много вопросов. И инвестиции ли это вообще...

Для того чтобы разобраться в этих вопросах, можно потратить 1-2 месяца или несколько лет и самим нести ответственность за вложенные средства, но лучшее решение — помощь  финансового советника. Для выяснения интересующих вопросов, вариантов грамотного распоряжения капиталом, получения подробных расчетов, записывайтесь на консультацию:

До встречи!

С уважением,

Алексей Протасевич
финансовый советник